Taux préférentiel au Canada

Le taux préférentiel au Canada aujourd'hui, le 17/09/2025, est actuellement de 4.95%. Le taux préférentiel, également appelé taux de prêt préférentiel, est le taux d'intérêt annuel que les principales banques et institutions financières du Canada utilisent pour fixer les taux d'intérêt des prêts et des lignes de crédit variables, y compris les prêts hypothécaires à taux variable.

Le taux préférentiel est principalement influencé par le taux d'intérêt directeur fixé par la Banque du Canada (BdC), également connu sous le nom de taux cible du financement à un jour de la BdC. Bien que ces taux soient différents, ils sont étroitement liés. Lorsque la Banque du Canada modifie le taux directeur, les prêteurs ajustent généralement leur taux préférentiel en l'espace de quelques jours.

Qu'est-ce que le taux préférentiel ?

Lorsque vous demandez un prêt à taux d'intérêt variable, votre prêteur vous accorde un taux d'intérêt annuel lié au taux préférentiel de la banque. Tous les types de prêts sont basés sur ce taux, y compris certains prêts hypothécaires, les prêts automobiles, les lignes de crédit personnelles et même certaines cartes de crédit. Le taux préférentiel est le point d'ancrage sur lequel reposent les autres taux d'intérêt. Lorsque le taux préférentiel au Canada augmente ou diminue, le taux d'intérêt que vous payez sur votre prêt varie également.

Juillet 2025 : Mise à jour sur le marché hypothécaire

La Banque du Canada a maintenu son taux de financement à un jour à 2,75 % en juillet 2025. De juin 2024 à mars 2025, la Banque avait réduit son taux directeur de 225 points de base, après qu’il ait atteint un sommet de 5 %.

Avec une inflation globale (hors taxes) de 1,9 % en juin et une inflation sous-jacente qui dépasse les 3 %, la banque centrale a décidé de suspendre son cycle de baisses de taux. Bien que l’économie canadienne montre des signes de ralentissement, la Banque demeure prudente, citant l’incertitude persistante sur le commerce mondial et les pressions tarifaires comme principaux risques pour les perspectives d’inflation. Ces facteurs laissent la porte ouverte à de futurs ajustements de taux, selon l’évolution de la conjoncture économique.

• Mise à jour de l'immobilier :Le marché immobilier canadien a poursuivi son redressement en juillet 2025, enregistrant une progression des ventes pour un quatrième mois d’affilée. Selon l’Association canadienne de l’immobilier (ACI), 45 973 transactions ont été conclues, soit une hausse de 6,6 % sur un an et de 3,8 % par rapport à juin. Depuis le creux observé en mars, les ventes ont grimpé de 11,2 %, portées en grande partie par le regain d’activité dans le Grand Toronto. Malgré cette dynamique, les prix sont restés relativement stables, contribuant à un environnement plus favorable pour les acheteurs. Le prix moyen national a atteint 672 784 $ en juillet, ce qui représente une légère hausse de 0,6 % d’une année à l’autre, et de 1,3 % comparé au mois précédent. L’indice des prix des propriétés MLS de l’ACI – un indicateur plus représentatif des tendances du marché – n’a montré aucun changement par rapport à juin, tout en accusant une baisse annuelle de 3,4 %. Côté offre, le marché est demeuré équilibré : 88 616 nouvelles inscriptions ont été recensées, un volume pratiquement identique à celui de juin. Cette stabilité permet aux acheteurs de bénéficier d’un éventail de choix, même si la concurrence se raffermit graduellement. En effet, la demande progressant plus vite que l’offre, le ratio ventes/nouvelles inscriptions a atteint 52 %, un niveau encore compatible avec un marché équilibré, mais qui commence à se resserrer. Le stock total de propriétés disponibles s’élevait à 202 500 unités, équivalant à 4,4 mois d’inventaire – un chiffre légèrement inférieur à la moyenne historique de cinq mois. Selon Valérie Paquin, présidente de l’ACI, le marché a défié les tendances saisonnières habituelles : les ventes se sont intensifiées durant l’été plutôt que de ralentir. Si cette cadence se maintient à l’automne, une reprise plus marquée que prévu pourrait se profiler.
• Mise à jour de l'IPC :L’inflation canadienne a poursuivi son ralentissement en juillet, avec un indice des prix à la consommation (IPC) établi à 1,7 %. Cette baisse s’explique surtout par le recul important des prix de l’essence, en chute de 16,1 % par rapport à l’an dernier, après une baisse de 13,4 % en juin. L’effet de la suppression de la taxe carbone fédérale en avril se fait toujours sentir : selon Statistique Canada, sans cette mesure, l’IPC aurait été plus élevé, atteignant environ 2,5 %. En revanche, plusieurs postes de dépenses continuent de grimper. Les prix des aliments ont encore augmenté, forçant les ménages à débourser 27,1 % de plus pour leur épicerie qu’en juillet 2020. Le logement exerce lui aussi une pression grandissante : les loyers ont bondi de 5,1 % sur un an, faisant grimper l’indice du logement de 3 %, une première hausse depuis février. Toutefois, les détenteurs d’hypothèques ont bénéficié d’un peu de répit, les taux d’intérêt hypothécaires ayant diminué à 4,8 %, contre 5,6 % en juin. Si cette baisse de l’IPC alimente les attentes d’une nouvelle réduction des taux directeurs, la Banque du Canada demeure confrontée à un dilemme. Les indicateurs d’inflation sous-jacente, tels que l’IPC médian et l’IPC tronqué, stagnent autour de 3 %, montrant que les pressions sur les prix ne se sont pas encore dissipées. Avant de prendre une décision, la Banque attendra sans doute les prochaines données de l’IPC, prévues le 16 septembre.

Comment le taux d'intérêt préférentiel est-il fixé au Canada ?

Chaque banque fixe son propre taux d'intérêt préférentiel, mais les cinq grandes banques ont généralement toutes le même taux d'intérêt préférentiel. Le taux préférentiel est principalement influencé par le taux d'intérêt directeur fixé par la Banque du Canada (BdC), également connu sous le nom de taux cible du financement au jour le jour de la BdC. Lorsque la BdC augmente le taux au jour le jour, il devient plus coûteux pour les banques d'emprunter de l'argent, et elles augmentent leurs taux préférentiels respectifs pour couvrir les coûts supplémentaires. Inversement, lorsque la Banque du Canada abaisse le taux au jour le jour, les banques réduisent généralement leur taux préférentiel dans les mêmes proportions.

Le taux préférentiel va-t-il augmenter au Canada ?

Du début de 2022 jusqu’au premier semestre de 2023, le taux préférentiel a progressé régulièrement, en réponse aux efforts de la Banque du Canada pour contenir une inflation élevée. Durant cette période, la Banque a procédé à dix hausses successives de son taux directeur, le portant à 5 % à la mi-2023. Cela a fait grimper le taux préférentiel à 7,2 %.

Cependant, la tendance s’est inversée en juin 2024. Au 12 mars 2025, la Banque avait réduit son taux directeur à sept reprises consécutives, le faisant passer de 5 % à 2,75 %, pour une baisse totale de 225 points de base. En avril, juin et juillet 2025, elle a maintenu son taux à 2,75 %. Grâce à ces récentes décisions, le taux préférentiel est resté stable à 4,95 %, offrant un répit bienvenu aux emprunteurs.

Comment le taux préférentiel affecte-t-il les taux hypothécaires au Canada ?

Il existe deux principaux types de taux hypothécaires au Canada : les taux fixes et les taux variables. Lorsque vous obtenez un taux hypothécaire fixe, vous acceptez de payer le même taux pendant toute la durée de votre prêt hypothécaire, quelle que soit l'évolution du marché extérieur. Les hypothèques à taux fixe sont une bonne option si vous craignez que les taux hypothécaires augmentent, ou si vous voulez profiter de la stabilité de payer le même taux hypothécaire jusqu'à ce qu'il soit temps de renouveler.

Lorsque vous obtenez un taux hypothécaire variable, le taux est exprimé comme le taux préférentiel plus ou moins un certain pourcentage. Lorsque le taux préférentiel au Canada augmente ou diminue, votre taux hypothécaire augmente ou diminue du même montant. Les hypothèques variables sont généralement assorties d'un taux inférieur à celui des hypothèques à taux fixe au moment de la signature, mais il existe un risque que le taux augmente (ou diminue) pendant la durée de l'hypothèque. De nombreux prêteurs vous permettront de convertir un prêt hypothécaire à taux variable en prêt hypothécaire à taux fixe à tout moment, mais vous devrez payer le taux fixe à partir du moment où vous décidez de le convertir.

Prenons un exemple. Si le taux préférentiel est de 3,0 % et que vous obtenez un prêt hypothécaire à taux variable au taux préférentiel moins 0,8 %, votre taux d'intérêt effectif sera de 2,2 %.

Exemple 1 : Votre taux hypothécaire initial

taux préférentiel - rabais sur le taux préférentiel = votre taux hypothécaire

3.00% - 0.80% = 2.20%

Le taux préférentiel peut augmenter et diminuer au fil du temps, et les prêts à taux variable augmenteront et diminueront avec lui. Pour reprendre cet exemple, si le taux préférentiel augmente de 0,25 % pour atteindre 3,25 %, le taux d'intérêt de votre prêt hypothécaire augmentera du même montant, pour atteindre 2,45 %.

Exemple 2 : Votre nouveau taux après une augmentation du taux préférentiel pendant la durée de votre prêt hypothécaire

nouveau taux préférentiel - rabais sur le taux préférentiel = nouveau taux hypothécaire

3,25 % - 0,80 % = 2,45 % (nouveau taux hypothécaire)