Taux préférentiel au Canada

Le taux préférentiel au Canada aujourd'hui, le 29/08/2025, est actuellement de 4.95%. Le taux préférentiel, également appelé taux de prêt préférentiel, est le taux d'intérêt annuel que les principales banques et institutions financières du Canada utilisent pour fixer les taux d'intérêt des prêts et des lignes de crédit variables, y compris les prêts hypothécaires à taux variable.

Le taux préférentiel est principalement influencé par le taux d'intérêt directeur fixé par la Banque du Canada (BdC), également connu sous le nom de taux cible du financement à un jour de la BdC. Bien que ces taux soient différents, ils sont étroitement liés. Lorsque la Banque du Canada modifie le taux directeur, les prêteurs ajustent généralement leur taux préférentiel en l'espace de quelques jours.

Qu'est-ce que le taux préférentiel ?

Lorsque vous demandez un prêt à taux d'intérêt variable, votre prêteur vous accorde un taux d'intérêt annuel lié au taux préférentiel de la banque. Tous les types de prêts sont basés sur ce taux, y compris certains prêts hypothécaires, les prêts automobiles, les lignes de crédit personnelles et même certaines cartes de crédit. Le taux préférentiel est le point d'ancrage sur lequel reposent les autres taux d'intérêt. Lorsque le taux préférentiel au Canada augmente ou diminue, le taux d'intérêt que vous payez sur votre prêt varie également.

Juillet 2025 : Mise à jour sur le marché hypothécaire

La Banque du Canada a maintenu son taux de financement à un jour à 2,75 % en juillet 2025. De juin 2024 à mars 2025, la Banque avait réduit son taux directeur de 225 points de base, après qu’il ait atteint un sommet de 5 %.

Avec une inflation globale (hors taxes) de 1,9 % en juin et une inflation sous-jacente qui dépasse les 3 %, la banque centrale a décidé de suspendre son cycle de baisses de taux. Bien que l’économie canadienne montre des signes de ralentissement, la Banque demeure prudente, citant l’incertitude persistante sur le commerce mondial et les pressions tarifaires comme principaux risques pour les perspectives d’inflation. Ces facteurs laissent la porte ouverte à de futurs ajustements de taux, selon l’évolution de la conjoncture économique.

• • • Mise à jour de l'immobilier :Le point sur l’immobilier : Le marché immobilier canadien a affiché des signes de reprise en juin 2025, alors que les ventes résidentielles à l’échelle nationale ont augmenté de 3,5 % depuis l'année dernière, pour atteindre 47 871 unités. L’Association canadienne de l’immeuble (ACI) a qualifié cette progression de modeste, à la suite d’un printemps plutôt morose. La reprise a été particulièrement marquée dans la région du Grand Toronto, où les ventes ont bondi de 17,3 % depuis avril. Malgré ce regain d’activité, les prix des propriétés ne se sont pas redressés au même rythme. Le prix moyen des logements au pays a reculé de 1,3 % par rapport à l’année précédente, pour s’établir à 691 643 $, bien qu’il ait affiché une légère hausse mensuelle de 1,5 %. L’indice des prix des propriétés MLS, qui permet de neutraliser les valeurs extrêmes, a enregistré une baisse annuelle de 3,7 %. L’ACI s’attend à ce que cet écart de prix se resserre dans les mois à venir, à mesure que le marché se remettra du ralentissement marqué observé l’an dernier. Du côté de l’offre, celle-ci demeure élevée comparativement à l’an dernier, avec 97 093 nouvelles inscriptions en juin — une hausse de 8,2 % sur un an, mais un repli de 2,9 % par rapport au mois précédent. Le resserrement de l’offre conjugué à la progression des ventes contribue à rapprocher le marché de conditions plus équilibrées. Le ratio national des ventes par rapport aux nouvelles inscriptions est passé de 47,3 % en mai à 50,1 %, se situant ainsi à l’intérieur de la fourchette d’équilibre établie par l’ACI, soit entre 45 % et 65 %. Malgré les incertitudes persistantes liées aux pressions économiques externes, notamment les tensions commerciales avec les États-Unis, l’ACI estime que le marché immobilier canadien amorce graduellement la phase de reprise tant attendue, portée par des taux d’intérêt faibles, des données fondamentales solides et une demande refoulée.

• Mise à jour de l'IPC :L’inflation au Canada a légèrement augmenté en juin, l’indice des prix à la consommation (IPC) ayant progressé de 1,9 % depuis l'année dernière, selon Statistique Canada. Il s’agit d’une hausse par rapport aux 1,7 % enregistrés en avril et en mai, marquant ainsi un troisième mois consécutif où l’inflation demeure sous la barre des 2 %. Cette légère accélération reflète principalement la hausse des prix des véhicules, en particulier des voitures neuves, touchées par l’imposition d’un droit de douane de 25 % par les États-Unis. Si l’augmentation du coût des véhicules a contribué à faire grimper l’inflation globale, les consommateurs ont continué de bénéficier d’un allègement dans d’autres secteurs. Le prix de l’essence a reculé de 13,4 % sur un an, une baisse moins marquée que celle de 15,5 % observée en mai. L’inflation alimentaire a également ralenti, passant de 3,3 % en mai à 2,8 %, notamment grâce à la diminution du prix des légumes frais. Les prix des repas au restaurant ont légèrement diminué, pour s’établir à 3,2 %. L’inflation liée au logement a poursuivi sa tendance à la baisse, affichant une hausse de 2,9 % en juin, comparativement à 3 % en mai et 3,4 % en avril. Les intérêts hypothécaires ont diminué pour un 22e mois consécutif, affichant une hausse annuelle de 5,6 %, contre 6,2 % en mai. Les loyers, pour leur part, ont légèrement augmenté, atteignant 4,6 %. Malgré les progrès réalisés sur le plan de l’inflation globale, les mesures de l’inflation sous-jacente privilégiées par la Banque du Canada demeurent élevées. L’IPC médian s’est établi à 3,1 % en juin (contre 3,0 % en mai), tandis que l’IPC tronq est resté stable à 3,0 %. Combinés à des données solides sur l’emploi et à la possibilité de nouveaux droits de douane américains, ces éléments devraient inciter la Banque du Canada à maintenir ses taux directeurs inchangés lors de sa prochaine décision prévue le 30 juillet.

Comment le taux d'intérêt préférentiel est-il fixé au Canada ?

Chaque banque fixe son propre taux d'intérêt préférentiel, mais les cinq grandes banques ont généralement toutes le même taux d'intérêt préférentiel. Le taux préférentiel est principalement influencé par le taux d'intérêt directeur fixé par la Banque du Canada (BdC), également connu sous le nom de taux cible du financement au jour le jour de la BdC. Lorsque la BdC augmente le taux au jour le jour, il devient plus coûteux pour les banques d'emprunter de l'argent, et elles augmentent leurs taux préférentiels respectifs pour couvrir les coûts supplémentaires. Inversement, lorsque la Banque du Canada abaisse le taux au jour le jour, les banques réduisent généralement leur taux préférentiel dans les mêmes proportions.

Le taux préférentiel va-t-il augmenter au Canada ?

Du début de 2022 jusqu’au premier semestre de 2023, le taux préférentiel a progressé régulièrement, en réponse aux efforts de la Banque du Canada pour contenir une inflation élevée. Durant cette période, la Banque a procédé à dix hausses successives de son taux directeur, le portant à 5 % à la mi-2023. Cela a fait grimper le taux préférentiel à 7,2 %.

Cependant, la tendance s’est inversée en juin 2024. Au 12 mars 2025, la Banque avait réduit son taux directeur à sept reprises consécutives, le faisant passer de 5 % à 2,75 %, pour une baisse totale de 225 points de base. En avril, juin et juillet 2025, elle a maintenu son taux à 2,75 %. Grâce à ces récentes décisions, le taux préférentiel est resté stable à 4,95 %, offrant un répit bienvenu aux emprunteurs.

Comment le taux préférentiel affecte-t-il les taux hypothécaires au Canada ?

Il existe deux principaux types de taux hypothécaires au Canada : les taux fixes et les taux variables. Lorsque vous obtenez un taux hypothécaire fixe, vous acceptez de payer le même taux pendant toute la durée de votre prêt hypothécaire, quelle que soit l'évolution du marché extérieur. Les hypothèques à taux fixe sont une bonne option si vous craignez que les taux hypothécaires augmentent, ou si vous voulez profiter de la stabilité de payer le même taux hypothécaire jusqu'à ce qu'il soit temps de renouveler.

Lorsque vous obtenez un taux hypothécaire variable, le taux est exprimé comme le taux préférentiel plus ou moins un certain pourcentage. Lorsque le taux préférentiel au Canada augmente ou diminue, votre taux hypothécaire augmente ou diminue du même montant. Les hypothèques variables sont généralement assorties d'un taux inférieur à celui des hypothèques à taux fixe au moment de la signature, mais il existe un risque que le taux augmente (ou diminue) pendant la durée de l'hypothèque. De nombreux prêteurs vous permettront de convertir un prêt hypothécaire à taux variable en prêt hypothécaire à taux fixe à tout moment, mais vous devrez payer le taux fixe à partir du moment où vous décidez de le convertir.

Prenons un exemple. Si le taux préférentiel est de 3,0 % et que vous obtenez un prêt hypothécaire à taux variable au taux préférentiel moins 0,8 %, votre taux d'intérêt effectif sera de 2,2 %.

Exemple 1 : Votre taux hypothécaire initial

taux préférentiel - rabais sur le taux préférentiel = votre taux hypothécaire

3.00% - 0.80% = 2.20%

Le taux préférentiel peut augmenter et diminuer au fil du temps, et les prêts à taux variable augmenteront et diminueront avec lui. Pour reprendre cet exemple, si le taux préférentiel augmente de 0,25 % pour atteindre 3,25 %, le taux d'intérêt de votre prêt hypothécaire augmentera du même montant, pour atteindre 2,45 %.

Exemple 2 : Votre nouveau taux après une augmentation du taux préférentiel pendant la durée de votre prêt hypothécaire

nouveau taux préférentiel - rabais sur le taux préférentiel = nouveau taux hypothécaire

3,25 % - 0,80 % = 2,45 % (nouveau taux hypothécaire)